निवेश सलाहकार समझौते शुष्क हो सकते हैं, लेकिन उनमें प्रमुख विवरण होते हैं।
अपने पैसे को एक निवेश सलाहकार के पास भेजने से पहले, जो संभवतः आपके खाते के लिए ट्रेड करने का अधिकार रख सकता है, आप ठीक-ठाक कंघी के साथ सलाहकार के निवेश सलाहकार समझौते पर जाना चाह सकते हैं। यह पूरे दस्तावेज़ के माध्यम से उतारा करने के लिए थकाऊ लग सकता है, लेकिन प्रमुख बिंदुओं को दूर करके, आपके पास उस व्यक्ति के बारे में अधिक आत्मविश्वास होगा, जिसे आप अपने निवेश सौंप रहे हैं।
सेवाओं का विवरण
अपने निवेश सलाहकार द्वारा प्रदान की गई सेवाओं का सारांश देखें। यह बताते हुए आगे बढ़ना चाहिए कि उसे आपके खाते का व्यापार करने का अधिकार है। आपको विवरण की तलाश करनी चाहिए जैसे सलाहकार द्वारा प्रबंधित किए जा रहे निवेश के प्रकार, और सलाहकार आपके पोर्टफोलियो की कितनी बार समीक्षा करता है। ट्रेडिंग अथॉरिटी के रूप में, यह अधिकार किसमें शामिल है, इसकी जाँच करें - और इसमें क्या शामिल नहीं है। उदाहरण के लिए, ट्रेडिंग अथॉरिटी के तहत यह पता लगाया जाता है कि सलाहकार वह है जो ट्रेड करता है, या वह ऐसा करने वाले ब्रोकर को चुनता है या उसकी सिफारिश करता है। इसके अलावा, यह निर्धारित करें कि सलाहकार आपके पोर्टफोलियो के लिए विशेष रूप से क्या करता है, जैसे किसी दिए गए एसेट एलोकेशन के अनुसार इसे रीबैलेंस करना।
विवेकाधीन या गैर-विवेकाधीन प्राधिकरण
निवेश सलाहकार अनुबंध में स्पष्ट रूप से उल्लेख किया जाना चाहिए कि क्या सलाहकार के पास विवेकाधीन या गैर-कानूनी अधिकार है। पहले मामले में, सलाहकार एक का सुझाव है कि समझौता निम्नानुसार हो सकता है: "सलाहकार को प्रतिभूतियों में व्यापार करने और ग्राहक या कस्टोडियन को सूचित करने के लिए अपने हिस्से पर किसी भी दायित्व के बिना लेनदेन को निष्पादित करने का विवेक होगा।" एक nondiscretionary खाते के लिए, समझौते में, उदाहरण के लिए, कहा जाएगा कि प्रबंधक "एक nondiscretionary आधार पर खाते के निवेशों का पर्यवेक्षण और निर्देशन करेगा, इस प्रकार सलाहकार खाते के लिए कोई भी आदेश देने से पहले ग्राहक की मंजूरी प्राप्त करेगा।"
फीस और मुआवजा
आपको इसकी फीस संरचना और बिलिंग प्रथाओं के लिए एक निवेश सलाहकार समझौते को देखना चाहिए। फीस में कटौती का कोई भी प्राधिकरण सलाहकार द्वारा हिरासत का गठन नहीं करता है और समझौते को यह बताना चाहिए। अमेरिकी प्रतिभूति और विनिमय आयोग स्थिरता के लिए इन समझौतों की जाँच करता है, और जब त्रुटियां उत्पन्न होती हैं, जैसे कि जब ग्राहक को समझौते में बताई गई दरों से अधिक बिल दिया जाता है, या यदि ग्राहक को अग्रिम में बिल भेजा जाता है, तो यह कहता है कि शुल्क बकाया राशि का शुल्क लिया जाएगा, ये आपके द्वारा चुनी गई फर्म के बारे में लाल झंडे हो सकते हैं। यह संभव है कि बयान जानबूझकर भ्रामक होने के बजाय केवल पुराना हो, लेकिन किसी भी विसंगतियों को फर्म के साथ व्यापार करने से पहले या उसके दौरान तुरंत संबोधित किया जाना चाहिए।
समझौतों पर प्रतिबंध
उत्तर अमेरिकी प्रतिभूति प्रशासक संघ मार्गदर्शन प्रदान करता है कि निवेश सलाहकारों को उनके सलाहकार समझौतों में क्या करने की अनुमति नहीं है। यदि यह लिखित रूप में नहीं है, तो वे एक सलाहकार समझौते में प्रवेश या नवीनीकरण नहीं कर सकते हैं। उन्हें 1940 के निवेश सलाहकार अधिनियम या निवेश सलाहकारों द्वारा अनैतिक व्यवहार को प्रतिबंधित करने वाले किसी अन्य नियम के अनुपालन के लिए ग्राहकों को बाध्य करने के लिए भी मजबूर नहीं करना चाहिए। आरआईए सेंट्रल का कहना है कि कानूनी देयता के कारण वित्तीय नियोजन के लिए चल रहे समझौते उचित नहीं हैं, और हर साल एक नए समझौते के तहत अपडेट किया जाना चाहिए।
