एक प्रॉस्पेक्टस एक म्यूचुअल फंड की विशेष विशेषताओं का वर्णन करता है।
निवेशकों के लिए, एक प्रॉस्पेक्टस किसी विशेष स्टॉक, बॉन्ड, म्यूचुअल फंड या अन्य निवेश के बारे में मूल्यवान वित्तीय और अन्य जानकारी प्रदान करता है। हालांकि इसकी आवश्यकता नहीं है, किसी भी निवेश निर्णय लेने से पहले प्रॉस्पेक्टस को पढ़ना एक अच्छा विचार है। हालांकि एक प्रॉस्पेक्टस लंबा और जटिल हो सकता है, एक कंपनी दस्तावेज़ के भीतर महत्वपूर्ण जानकारी को दफन कर सकती है जो संभावित निवेशकों को जानना आवश्यक है। उदाहरण के लिए, एक म्यूचुअल फंड प्रॉस्पेक्टस यह बताएगा कि फंड कंपनी अपने द्वारा उठाए गए पैसे का निवेश कैसे करेगी, उस फीस को निर्दिष्ट करें जो निवेशक भुगतान करते हैं और फंड के पिछले प्रदर्शन के बारे में जानकारी प्रदान करते हैं।
हाल के प्रॉस्पेक्टस को प्राप्त करें
प्रतिभूति विनिमय आयोग को वर्ष में एक बार अपने प्रॉस्पेक्टस को अपडेट करने के लिए एक म्यूचुअल फंड की आवश्यकता होती है। यह सुनिश्चित करने के लिए कि आप म्यूचुअल फंड के लक्ष्यों और प्रदर्शन के इतिहास के बारे में सबसे हालिया जानकारी प्राप्त कर रहे हैं, यह सुनिश्चित करने के लिए प्रॉस्पेक्टस फ्रंट कवर पर बताई गई समस्या तिथि पढ़ें। केवल हाल की जानकारी ही आपको एक म्यूचुअल फंड की तुलना दूसरे के साथ प्रभावी ढंग से करने और यह निर्धारित करने में सक्षम करेगी कि फंड आपके व्यक्तिगत निवेश लक्ष्यों और जोखिम सहिष्णुता के साथ संरेखित है या नहीं।
निवेश लक्ष्यों और रणनीतियों पर विचार करें
प्रॉस्पेक्टस के सामने स्थित म्यूचुअल फंड के निवेश लक्ष्य और रणनीतियां होंगी। इस खंड को ध्यान से पढ़ें क्योंकि यह महत्वपूर्ण है कि फंड का निवेश लक्ष्य, जैसे कि आय सृजन या पूंजी प्रशंसा, अपने खुद के मेल खाते हैं। फंड की निवेश रणनीतियां भी महत्वपूर्ण हैं, जो उन परिसंपत्ति वर्गों को संदर्भित करती हैं जिनमें म्यूचुअल फंड आपके पैसे का निवेश करता है। उदाहरण के लिए, एक म्यूचुअल फंड स्टॉक, बॉन्ड या रियल एस्टेट पर ध्यान केंद्रित कर सकता है। प्रॉस्पेक्टस के इस क्षेत्र में फंड की निवेश शैली का भी वर्णन किया जाएगा, जो कि अल्पकालिक या दीर्घकालिक निवेश और घरेलू या अंतर्राष्ट्रीय निवेश के लिए फंड की प्रबंधन प्राथमिकता को इंगित करता है।
जोखिम वापसी चार्ट और तालिका का विश्लेषण करें
फंड के लक्ष्यों के वर्णन के बाद प्रॉस्पेक्टस के सामने उपलब्ध जोखिम डेटा और रिटर्न बार चार्ट और टेबल हैं। जबकि जोखिम डेटा फंड में प्रतिभूतियों से संबंधित सिद्धांत जोखिमों की व्याख्या करता है, रिटर्न बार चार्ट सबसे हाल के एक्सएनयूएमएक्स वर्षों में से प्रत्येक के लिए फंड के वार्षिक कुल रिटर्न को दिखाता है। फंड कंपनी एक तालिका भी प्रदान करती है जिसमें ऐतिहासिक रिटर्न की जानकारी एक-, पांच- और 10- वर्ष की अवधि के लिए प्रीटैक्स और आफ्टर-टैक्स आधार पर प्रस्तुत की जाती है। इसके अलावा तालिका में प्रदान की गई समान बेंचमार्क इंडेक्स के लिए डेटा संक्षेप में प्रस्तुत किया गया है। आप इस जानकारी की तुलना कर सकते हैं, जो कि पोर्टफोलियो के जोखिम के स्तर के लिए फंड की अस्थिरता को दर्शाता है, जो आपको स्वीकार्य है और साथ ही रिटर्न के बारे में आपकी अपेक्षाएं भी।
अध्ययन शुल्क और व्यय
म्यूचुअल फंड कंपनी एक फंड शुल्क और व्यय तालिका प्रस्तुत करती है ताकि यह सुनिश्चित किया जा सके कि निवेशकों को फंड में निवेश की लागतों के बारे में पता है, और इन लागतों को अन्य फंडों के साथ तुलना करने में सक्षम बनाने के लिए। उदाहरण के लिए, तालिका एक $ 10 निवेश से एक, तीन, पांच, और 10,000- वर्ष वेतन वृद्धि में होने वाली फीस और खर्चों का टूटना पेश कर सकती है। ऐसी फीस में प्रबंधन शुल्क और संभवतः 12b-1 शुल्क के साथ-साथ अन्य खर्च भी शामिल होंगे, जैसे प्रशासनिक लागत और हस्तांतरण एजेंट लागत, जिनमें से प्रत्येक निवेशकों के रिटर्न को कम करता है। निवेशक फंड के प्रदर्शन की परवाह किए बिना इन फीसों को लगाता है।
वित्तीय हाइलाइट्स की छानबीन करें
म्यूचुअल फंड के पिछले प्रदर्शन का मूल्यांकन करने के लिए, फंड के प्रॉस्पेक्टस के वित्तीय हाइलाइट अनुभाग में प्रस्तुत ऑडिट की गई जानकारी देखें। यहां, फंड का एक-, पांच- और 10- साल का औसत रिटर्न प्रस्तुत किया जाता है। इस खंड में, आप फंड की शुरुआत और समाप्ति संपत्ति के मूल्य और कुछ वित्तीय अनुपात भी देख सकते हैं जो फंड के प्रदर्शन को दर्शाते हैं। उदाहरण के लिए, शुद्ध आय-से-औसत शुद्ध संपत्ति, पोर्टफोलियो टर्नओवर दर और व्यय-से-औसत शुद्ध संपत्ति अनुपात प्रस्तुत किए जाते हैं।
